期货市场倒挂是指期货合约的远月合约价格低于近月合约价格的现象。通常情况下，期货市场的价格应该随着交割日期的临近而逐渐升高，这被称为正向倒挂。然而，在某些情况下，由于市场供需关系、资金面等因素的影响，远月合约价格可能会低于近月合约价格，形成倒挂。

倒挂通常出现在市场预期供应过剩或需求不足的情况下。例如，如果市场预期某种商品的供应将大幅增加，而需求没有相应增加，投资者可能会卖出远月合约，导致其价格下跌，从而形成倒挂。另一方面，如果市场预期某种商品的需求将大幅下降，而供应没有相应减少，投资者可能会buy远月合约，导致其价格上涨，也会形成倒挂。

期货市场倒挂的结果通常有以下几个方面的影响：

1. 市场供需关系扭曲：倒挂反映了市场对未来供需关系的预期，可能意味着供应过剩或需求不足的情况。这可能导致市场参与者调整交易策略，进一步影响市场价格和交易活动。

2. 投资者预期变化：倒挂可能改变投资者对市场走势的预期。例如，远月合约价格低于近月合约价格可能被视为对未来价格的悲观预期，导致投资者减少交易或采取保守策略。

3. 交割行为影响：倒挂可能会影响交割行为。如果远月合约价格低于近月合约价格，持有远月合约的交易者可能会选择提前平仓或者转而buy近月合约，以避免可能的损失。

4. 市场风险增加：倒挂可能增加市场的风险。由于倒挂反映了市场对未来的不确定性和悲观预期，投资者可能会更加谨慎，交易活动可能减少，市场波动性可能增加。

总之，期货市场倒挂是一种市场价格和预期的现象，通常反映了市场对供需关系的预期变化。它可能影响市场参与者的交易策略和行为，增加市场的不确定性和风险。